一、国内宏观:
1、济钢公司成功试制120kg级高强钢板
4月28日,济钢集团公司首次试制的120kg级JG1200D高强度结构钢板屈服强度为1150Mpa,抗拉强度达1210Mpa,伸长率为10.5%,标志着JG1200D高强度结构钢板试制成功。至此,济钢集团公司高强度结构钢产品涵盖了从60kg至120kg强度级别的钢种,成为国内强度级别最高、种类最全的高强度结构钢板生产企业之一。
2、限电对钢铁企业影响或低于预期
电力供应紧张对钢铁企业的正常生产已经造成影响,宝钢虽然表示“常态行为”但也承认将在用电高峰期“让电”。然而更多的分析却认为,区域性的限电所带来的涨价行情,很有可能是昙花一现。
3、 准备金率上调冲击资金面央票发行大幅缩量
17日,央行在银行间市场发行了70亿元1年期央票和30亿元28天正回购,发行量分别较上周大幅减少230亿元和770亿元。1年期央票和28天正回购利率分别为3.3058%和2.60%,继续保持稳定。在上周四央行年内第5次上调存款准备金率后,银行间市场资金面再度趋于紧张,这令央行减弱公开市场操作力度,以削弱准备金率上调对于银行体系流动性的冲击。
二国际宏观:
1、俄罗斯6月份国内钢价或将继续回落
俄罗斯国内板卷市场在6月份将再次面临回调的压力。在今年1季度俄国内热卷和冷卷上涨了约15%-20%之后,4月份价格出现回落,到5月初热卷和中厚板环比降8%。热卷出厂基价降至约785美元/吨,冷卷943-955美元/吨,中厚板约790美元/吨。
2、中国连续5个月减持美国国债
美国财政部5月16日公布的“月度国际资本流动报告”显示,2011年3月,中国净减持92亿美元美国国债,是去年11月以来连续第5个月净减持。截至3月底,中国持有1.1449万亿美元美国国债,继续占据全球最大持有者地位。
三、市场概述:
中钢协5月19日公布统计数据显示,5月上旬76家会员企业粗钢日均产量为163.23万吨,环比较4月下旬的164.4万吨下降0.7%;预估5月上旬全国粗钢日均产量为194.67万吨,环比4月下旬的194.1万吨增长0.29%。而较月初公布的4月份全国粗钢日均产量196.8万吨非常接近,可见在目前国内钢厂产能释放率很高。中板方面:本周国内中板除个别城市资源紧缺以外,其余地区中板价格均以弱势下滑为主。18个重点城市20mm规格中板均价为4999.4元/吨,较上周的5013.6元/吨出现明显回落,环比回落幅度为0.28个百分点。其中华东地区中板最大下滑幅度达到50元/吨。
华北市场:本周华北中板价格继续维持上周弱势下行态势。虽然本周大宗电子盘价格出现小幅反弹,带动热卷价格出现试探性上涨。但终因成交不畅,市场并没有出现好转。尤其天津市场价格高报低走,实际成交价略有20元左右的松动;北京中板资源相对丰富,市场竞争大, 主导价格较上周回落20元/吨。另外近日临钢3300mm中板生产线开始为期10天的检修,预计影响产量在3-4万吨。受此影响,太原地区中组距中板价格表现活跃,价格逆市上调,不过据悉临钢资源很是紧俏,文丰等二线资源略有补充,不过成交情况也很不理想。
华东市场:本周华东中板市场价格回落幅度在国内市场中最大,以上海为代表,在主导钢厂价格以稳为主的前提下,一线二线资源同幅度回落。除了市场需求疲软以外,最关键因素就是当前供大于求的市场模式。民营钢厂春冶、兆顺恢复生产以后市场发货量明显增加,给市场库存增添了更大的压力。当前市场供需矛盾凸显,下游需求更显不足。另外本周南京、杭州、济南等地中板价格回落幅度在10-30元不等。
中南地区:本周受华北华东地区的影响,中南地区中板价格继续小幅下探,二线资源回落幅度略大。整体市场需求清淡,下游采购用户观望心态较浓。钢厂方面:明日二线钢厂下旬价格即将出台,鉴于首钢、鞍钢、包钢等各大钢厂价格均以稳为主,民营小厂价格平盘的可能性很大。因而暂时对市场起不到支撑作用,再加上当前高库存的局面并未改变,也没有其他利好因素提振价格向上,短期内价格会继续维持横盘向下态势。据统计,截至到周五,广州市场本周中厚板库存量为13.6万吨,较上周(2011月5月13日)减少0.1万吨。
本周中厚板周价格对比汇总:表一
国内中厚板周价格对比汇总(2011.5.13-2011.5.20) | |||||||||
主导市场 |
天津 |
北京 |
石家庄 |
太原 |
上海 |
南京 |
杭州 |
济南 |
无锡 |
主导钢厂 |
天钢 |
邯钢 |
邯钢 |
临钢 |
新余 |
南钢 |
长达 |
济钢 |
马钢 |
5月13日 |
4820 |
4880 |
4880 |
4910 |
5030 |
4960 |
4980 |
5150 |
4980 |
5月20日 |
4820 |
4860 |
4880 |
4950 |
4980 |
4950 |
4970 |
5120 |
4980 |
涨跌幅 |
0 |
-20 |
0 |
40 |
-50 |
-10 |
-10 |
-30 |
0 |
主导市场 |
乐从 |
武汉 |
郑州 |
柳州 |
成都 |
重庆 |
西安 |
哈尔滨 |
沈阳 |
主导钢厂 |
韶钢 |
飞达 |
元宝山 |
柳钢 |
酒钢 |
柳钢 |
酒钢 |
天钢 |
天钢 |
5月13日 |
5160 |
5000 |
4900 |
5130 |
5210 |
5150 |
5050 |
5000 |
4880 |
5月20日 |
5150 |
4980 |
4890 |
5110 |
5240 |
5150 |
5030 |
4970 |
4880 |
涨跌幅 |
-10 |
-20 |
-10 |
-20 |
30 |
0 |
-20 |
-30 |
0 |
国内钢厂调价一周汇总(2011.5.14 -2011.5.20)表二
区域 |
钢厂 |
日期 |
20mmQ235 |
调价幅度 |
备注 |
华北 |
包钢 |
2011.5.16 |
5230 |
0 |
含税/5月上半月结算价 |
太钢 |
2011.5.16 |
4160 |
0 |
不含税/5月16日起执行 | |
首钢 |
2011.5.16 |
4570 |
0 |
不含税/6月1日起执行 | |
鞍钢 |
2011.5.18 |
4450 |
0 |
不含税/6月1日起执行 | |
华东 |
新钢 |
2011.5.16 |
5300 |
0 |
含税/5月16日开始执行 |
福建三钢 |
2011.5.16 |
5070 |
0 |
含税/区内/5月16日开始执行 | |
中南 |
湘钢 |
2011.5.16 |
5950 |
0 |
含税/5月16日起执行 |
西部 |
酒钢 |
2011.5.16 |
5100 |
50 |
含税/5月16日起执行(西安) |
2011.5.18 |
5120 |
20 |
含税/5月18日起执行(西安) | ||
2011.5.19 |
5120 |
0 |
含税/5月19日起执行(西安) | ||
八钢 |
2011.5.19 |
5380 |
150 |
含税/5月19日起执行 | |
2011.5.20 |
5380 |
0 |
含税/5月20日起执行(疆内) | ||
备注:遇钢厂多次调价以最后一次为准,以上为表列价格,不包含各项优惠政策 |
四:综述:
本周国内一线钢厂价格纷纷出台,其中热卷价格以小幅上涨为主,中厚板价格多以走稳公示,较当前国内市价形成较大的倒挂。但由于近期下游需求暂没有明显放量,当前高库存也没有明显缓解,因而供需矛盾仍未改变。中间商多采取快进快出的政策降低自身库存,而“零利润”甚至亏损局面依旧。另外本周央行继续发行央票,虽发行量较上周大幅减少,但银行间市场资金面再度趋于紧张,中小商家资金流动受到威胁。因此短期来看,国内中板市场会继续维持弱势整理态势。
(关键字:中厚板 市场 周评)